خصائص وحدود وسلبيات منصات التداول اللامركزية DEX

حول التداول والاستثمار في العملات المشفرة

منصة تداول العملات المشفرة أو تبادل العملات الرقمية هي عبارة عن منصة تتيح للمستثمرين والمتداولين تحويل العملات الورقية إلى العملات المشفرة والعكس صحيح. وتسمح منصات التداول أيضا بالتحويل بين العملات المشفرة المختلفة فيما بينها.

بمعنى أن منصات التداول تلعب دورا أساسيا في صناعة العملات المشفرة، وبدونها، سيكون من المستحيل تقريبا تداول واستخدام العملات المشفرة.

 خلال النقاط التالية نسلط مزيد الضوء حول ماهية منصات DEX

 

أوجه الشبه بين منصات تداول العملات المشفرة والبنوك

في الوقت الحاضر، تشبه بنية منصات تداول العملات المشفرة إلى حد كبير بنية البنوك. حيث أن كلاهما مؤسستان تعمل كوسطاء وتحتفظ بأموال الأفراد للحفاظ على سلامتها، والسماح بنقلها بسهولة من موقع إلى آخر.

مثل البنوك، فإن غالبية منصات تداول العملات المشفرة مركزية أيضا. ما يعنيه هذا هو وجود سلطة مركزية موثوقة مسؤولة عن سلامة النظام الأساسي والتحكم فيه. وتماما مثل البنوك، فإن منصات تداول العملات المشفرة مركزية مع إمكانية التحكم في محافظ المستخدمين.

يمنح المستثمرون والمتداولون حق الوصول إلى محافظهم لطرف ثالث ويفقدون عبء السيطرة بنسبة 100 ٪ على أموالهم. ويعد هذا أمرا جيدا للمستثمرين حيث يتم تزويدهم بدرجة من الحماية وراحة البال التي لا يتمتعون بها إذا ظلوا مستقلين.

وقد كانت هناك أخبار وشائعات عن أشخاص فقدوا عملات مشفرة قيمتها الملايين لأنهم فقدوا مفاتيحهم الخاصة. منصات تداول العملات المشفرة المركزية تمنع حدوث ذلك. وتوفر منصات تداول العملات المشفرة الحماية للمتداولين من خلال سهولة الوصول إلى أموالهم.

إذا نسوا كلمة المرور الخاصة بهم أو فقدوها، فعندئذ، وبعد إجراء التحقق اللازم، يمكن أن تساعدهم منصات تداول العملات المشفرة في استعادة الوصول إلى حساباتهم. وهذا تماما مثل البنوك، حيث إذا فقدت بطاقة الخصم الخاصة بك، يمكنك ببساطة طلب بطاقة جديدة بعد التحقق.

توفر منصات تداول العملات المشفرة المركزية أيضا الاستقرار للسوق وتسمح للمستثمرين بشراء وبيع أصولهم بسعر ثابت. وهذا لأن الحجم الكبير من العملات الرقمية التي يحتفظون بها يساعدهم على استقرار السوق ويسمح للمستثمرين بتداول الرموز الخاصة بهم بسهولة نسبيا.

 

لماذا هناك منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية؟

يبدو أن منصات تداول العملات المشفرة المركزية لديها كل شيء بالفعل. إذن، لماذا هناك حاجة لإنشاء منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية؟

تكمن الإجابة على هذا السؤال أيضا في الطبيعة المركزية، والتي توفر جميع الفوائد.

فيما يلي القيود الرئيسية الموجودة في منصات تداول العملات المشفرة المركزية:

تقوم منصات تداول العملات المشفرة المركزية بجمع بيانات مستخدميها وتخزينها في خادم مركزي. وعادة، يحصل المستخدمون على حق الوصول إلى أموالهم من خلال تركيبة البريد الإلكتروني وكلمة المرور، ويتم تخزين هذه المعلومات على الخادم. وهذا يجعل منصات تداول العملات المشفرة المركزية هدفا رئيسيا للمتسللين الذين يتطلعون إلى الثراء بسرعة.

لقد عانى عدد قليل من منصات تداول العملات المشفرة بالفعل من هذا الأمر وخسر استثمارات تقدر بالملايين. وقامت بعض منصات تداول العملات المشفرة بسداد أموال المستثمرين من جيوبهم الخاصة، لكن لم يحالف الحظ الجميع. حيث أن الرقابة هي قيد رئيسي آخر لمنصات تداول العملات المشفرة المركزية.

العامل المحفز وراء العملات المشفرة هو أنها لامركزية ولا يمكن للمؤسسات الحكومية أن تسيطر عليها. على سبيل المثال، يمكن للحكومة التدخل والتحكم في الوصول إلى أموال شخص ما. وتعاني منصات تداول العملات المشفرة المركزية أيضا من هذه المشكلة، حيث يمكن للوائح الحكومية والمصادرة أن تقيد أموال المستثمرين.

تم إنشاء منصات العملات المشفرة اللامركزية لحل هذه المشاكل. تمامًا مثل طبيعة العملات المشفرة، فإن منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية هي أيضا تعمل من نظير إلى نظير وتستخدم خوارزميات آلية للتحقق من المعاملات.

 

كيف تعمل منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية؟

لا تستخدم منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية خادم تحكم مركزي أو حزمة من الخوادم للتحكم في بيانات المستخدمين. وبالتالي، ليس هناك شرط لجهة ضمان من طرف ثالث أن يحتفظ بأموال المستثمرين أثناء قيامهم بالمعاملات.

فيما يلي الاختلافات الرئيسية بين منصات تداول العملات المشفرة المركزية واللامركزية:

المراقبة:

في منصات تداول العملات المشفرة المركزية، يحتفظ الخادم بدفاتر الطلبات والأموال أثناء إجراء المعاملة.

في حالة منصات التداول اللامركزية، ليست هناك حاجة لخادم مركزي. حيث يتم تنفيذ المعاملات مباشرة مع أقرانهم بدون الخوادم المركزية. لذلك، يتم التحكم في أموال المستخدمين من قبل المشاركين في المعاملة.

عدم الكشف عن الهوية:

أصبحت البيئة التنظيمية المحيطة بمنصات تداول العملات المشفرة أكثر صرامة، مما يجعل من الصعب على منصات تداول العملات المشفرة المركزية إبقاء مستخدميها مجهولين.

نظرا لأن إخفاء الهوية في المعاملات هو النقطة الرئيسية في العملات المشفرة، فإن المستخدمين غير راضين عن مشاركة المعلومات مع منصات تداول العملات المشفرة المركزية.

من ناحية أخرى، فإن منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية تعادل شبكات البلوكشين الموزعة، حيث تكون كل معاملة مجهولة المصدر ومشفرة. وهذا يضمن خصوصية المستخدمين ويحميها من التدخل الحكومي.

 

مميزات منصات التداول اللامركزية

الآن، دعونا نتحدث عن أهم مزايا وخصال منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية:

معاملات أسرع وأرخص:

يعني استبعاد طرف ثالث في عملية المعاملة أن منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية قادرة على أداء معاملات أسرع، مع رسوم مخفضة بشكل كبير.

نظرا لأن المعاملات تتم من نظير إلى نظير، فسيتم تقليل التأخير الذي يتم العثور عليه عادة أثناء معالجة المعاملات بشكل كبير.

الأمان:

في مقدمة المقال أعلاه، ناقشنا كيف تكون منصات تداول العملات المشفرة المركزية عرضة للاختراق وسرقة معلومات مستخدميها.

هناك احتمال نسبي أقل بكثير من اختراق منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية لأن معلومات المستخدمين لا يتم تخزينها على خادم مركزي.

إذا تمكن أحد المتطفلين من الوصول إلى معلومات المستخدم، فسيظل الهجوم موجها لشخص واحد وسيكون الوصول إلى الشبكة بأكملها أقرب إلى المستحيل، تماما كما هو الحال مع شبكات البلوكشين.

التكامل مع محافظ الأجهزة:

فائدة أخرى مثيرة للاهتمام لمنصات تداول العملات المشفرة اللامركزية هي القدرة على الاندماج مباشرة مع محفظة أجهزة مثل Trezor و Ledger Nano S.

في منصات تداول العملات المشفرة المركزية، يتعين على المستخدمين إدخال مفاتيحهم الخاصة لنقل العملات الرقمية الخاصة بهم من المحفظة إلى منصات تداول العملات المشفرة.

هذا ينشيء مخاطر لهجوم "keylogging".

في منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية، يمكن للمستخدمين التحويل مباشرة من محافظ أجهزتهم إلى العقود الذكية التي تقدمها منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية.

التحكم في الأموال في أيدي المستخدمين:

أفضل شيء في منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية هو أن المحافظ لا تزال تحت سيطرة المستخدمين بدلا من سلطة مركزية. يكون التحكم في الأموال دائما في أيدي المستخدمين، حتى أثناء المعاملات، حيث تستخدم المنصة بأكملها بنية شبكة نظير إلى نظير. ولا تتم مشاركة المفاتيح الخاصة مع منصات التداول وتظل تحت سيطرة المستخدم.

 

حدود وسلبيات منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية

وظائف أقل:

على عكس منصات تداول العملات المشفرة المركزية، تفتقر منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية إلى عدد من الميزات المفيدة مثل إيقاف الخسارة والتداول بالهامش وغيرها. ويمكن أن تكون هذه الميزات عائقا كبيرا في أداء المتداول.

لم تتم إضافة هذه الميزات من خلال منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية، لكن منصات تداول العملات المشفرة المركزية تتباهى بالفعل بهذه الميزات.

صعوبة في الاستخدام:

تهيمن منصات تداول العملات المشفرة المركزية على السوق لأنها سهلة الاستخدام للغاية وتوفر للمستخدمين الكثير من المساعدة. ليس هذا هو الحال مع منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية، حيث يتعين على المستخدمين التنقل عبر عشرات العقود الذكية. ويمكن أن يكون هذا مصدر إزعاج، حتى بالنسبة للمستخدمين ذوي الخبرة.

يجب على المستخدمين أيضا القلق بشأن تذكر مفاتيحهم الخاصة أثناء التعامل مع هذا النوع من منصات تداول العملات المشفرة. لهذه الأسباب، فإن منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية ليست سهلة الاستخدام للغاية.

 

أشهر منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية

الآن بعد أن عرفنا الفرق بين منصات تداول العملات المشفرة المركزية واللامركزية، الأمر متروك لك لتحديد نوع منصة تداول العملات المشفرة التي ستكون أفضل لك.

فيما يلي بعض منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية الشهيرة:

1- IDEX:

IDEX هي منصة تداول لامركزية تركز على تداول عملات المبنية وفق معيار ERC-20 القائمة على الايثيريوم. وتقول المنصة أنها تجمع بين سرعة التبادل المركزي ومستوى الأمان لتسوية البلوكشين.

بشكل عام، تتمتع المنصة بواجهة استخدام متطورة، ومن حيث حجم التداول وتوفر السيولة فهي من بين أفضل منصات التداول اللامركزية. ويمكن للمستخدمين التحقق من أحدث التداولات التي تمت على البلوكشين ويمكنهم بسهولة شراء أو بيع العملات الرقمية من الشاشة الرئيسية.

أثناء التسجيل، من المهم حفظ العبارة الاحتياطية، وإلا فإنك تخاطر بفقدان الوصول إلى حسابك بشكل دائم.

2- EtherDelta:

تم تصميم EtherDelta أيضا خصيصا لتداول عملات الايثيريوم ERC-20 وأزواج الايثيريوم. حيث يتم تشغيل المنصة بالكامل من خلال العقود الذكية القائمة على الايثيريوم والمسؤولة عن الإدارة والودائع والسحب وتكامل المحفظة.

التشابه بين EtherDelta و IDEX غريب حيث أن كلاهما يتباهى بواجهة مستخدم متشابهة، مع مخطط يعرض الشموع في الشاشة الرئيسية. ومثل IDEX، توفر EtherDelta أيضا جميع المعلومات المهمة للمتداولين على الشاشة الأمامية الرئيسية. حيث يمكن للمتداولين استخدام المنصة لشراء أو بيع أو سحب أصولهم من العملات المشفرة.

3- Kyber:

من المعروف أن شبكة "Kyber" هي منصة تداول لامركزية موثوقة وفورية وتتمتع بسيولة عالية تعتمد على الايثيريوم في تداول العملات المشفرة. حيث تعتمد شبكة "Kyber" على بروتوكول الند للند. وتفتخر المنصة بميزة عدم الاشتراك، والتي تتيح للمستخدمين تسجيل الدخول مباشرة عبر محفظة من اختيارهم وبدء التداول على الفور.

تمتلك شبكة Kyber أيضا قدرا كبيرا من الاحتياطي من أجل إكمال المعاملات على الفور تقريبا.

4 - منصة Bisq:

توفر "Bisq" للمتداولين تطبيق سطح مكتب يمكنهم استخدامه لتداول العملات المشفرة الخاصة بهم دون الكشف عن هويتهم. وتدعم "Bisq" العملات الورقية والعملات المشفرة البديلة الأخرى، والتي لم تتمتع بشهرة كبيرة. وتفتخر "Bisq" بأنها وعلى عكس منصات التداول التقليدية، لا تتطلب معلومات موسعة للتسجيل أو الموافقة من سلطة مركزية.

يمكن للمتداولين ببساطة تنزيل التطبيق وبدء تداول العملات الرقمية على الفور. كما أن النظام نظير إلى نظير خال من نقطة فشل واحدة. والميزة الرئيسية لـ Bisq هي على الأرجح دعمها للعملات الورقية. كما تدعم المنصة 126 عملة مشفرة ولكنها تعاني من انخفاض حجم التداول.

5 - Radar Relay:

المنصة عبارة عن منصة تداول لامركزية أخرى تركز على تداول عملات الايثيريوم. وتسمح "Radar Relay" بتداول عملات الايثيريوم الخاصة مباشرة من محفظتك، دون الحاجة إلى وسيط. كما أن النظام الأساسي هو نظير إلى نظير وينقل الرموز المميزة بين محفظتين. لذلك، لا توجد خدمة متوسطة، وتتحرك الرموز المميزة مباشرة من عميل إلى آخر. على عكس المحافظ المعاصرة ، لا تحتفظ "Radar Relay" أبدا بحضانة العملات الرقمية.

المنصة أيضا لا تتطلب أي عمليات اشتراك أو إيداعات أو عمليات سحب ولديها دفاتر أوامر خارج السلسلة، وقابلة للتشغيل البيني، وقادرة على دمج المحافظ.

6 - شبكة Bancor:

شبكة "Bancor" هي منصة تداول لامركزية ذكية تعمل بنظام العقود، وتحل مشكلة السيولة التي تواجهها العديد من منصات التداول اللامركزية. وبسبب هذه الخاصية، تتمتع "Bancor" بشبكة مستقرة للغاية، والمنصة أقل تقلبا وتوفر لمستثمريها أسعارا ثابتة. ولدى "Bancor" تطبيق ويب مثير للإعجاب مع واجهة استخدام رائعة يمكن للمستخدمين استخدامها لأداء الوظائف البسيطة لشراء وبيع العملات المشفرة. على عكس IDEX و EtherDelta، فإن واجهة استخدام "Bancor" خالية من الفوضى وقد جمعت العديد من العملات الرقمية المشفرة بدقة.

 

اقرأ أيضا:

 
الأسئلة الأكثر شيوعًا:

لا تستخدم منصات تداول العملات المشفرة اللامركزية خادم تحكم مركزي أو حزمة من الخوادم للتحكم في بيانات المستخدمين. وبالتالي، ليس هناك شرط لجهة ضمان من طرف ثالث أن يحتفظ بأموال المستثمرين أثناء قيامهم بالمعاملات. حيث محور العملية ككل تتمركز حول المستخدم الذي يتحول لعقدة تداول.

لعل أهم نقطتين تختلف بهما منصات التداول المركزية واللامركزية عن بعضهما البعض طريقة الإحتفاظ بالعملات المشفرة في منصات التداول المركزية تقوم المنصة بالإشراف على عملات المستخدمين بينما في منصات التداول اللامركزية يكون المستخدم هو المسؤول عن عملاته الرقمية وأمانها.

 

الموضوع التالي : دليل شامل حول منصة Gemini لتداول العملات المشفرة
الندوات و الدورات القادمة
شاهد المزيد من الندوات والمحاضرات