تحليل الأسهم: Pepsico & TSM

شركة PepsiCo, Inc.‎‏ (الرمز: PEP)

انخفض سعر سهم PepsiCo, Inc.‎ (الرمز: "PEP") بنحو 6% في الربع الثالث من العام. ومن المقرر أن تُصدر الشركة تقرير الأرباح للربع المالي المنتهي في سبتمبر 2023، الثلاثاء الموافق 10 أكتوبر، قبل فتح السوق. ويبلغ تقدير توافق الآراء لربحية السهم الواحد‏‏ $2.18 مقارنةً بـ ‎$1.97 في الربع نفسه من العام الماضي. 

"كما في 30 يونيو 2023، لا تبدو البيانات المالية للشركة مُبشِّرة؛ إذ تبلغ النسبة الحالية 89% فقط، ممَّا يعني أن الشركة ليس لديها القدرة على سداد التزاماتها القصيرة الأجل بالأصول المتداولة في حيازتها حاليًّا. كما تشكل الديون الطويلة الأجل حوالي 46% من إجمالي التزامات الشركة، ممَّا يعني أن تشغيل الشركة يتم في الغالب بواسطة الديون وليس أموال الإيرادات. ومن ناحية أخرى، يتجاوز عائد الأرباح 2.60%، ممَّا يجعل سهم عملاق المشروبات جذَّابًا نسبيًّا لمستثمري المدى الطويل"، حسبما قال Antreas Themistokleous، اختصاصي التداول لدى Exness.

يُظهِر التحليل الفني أنه يجري تداول السعر في منطقة مثيرة للاهتمام إلى حد ما على المخطط البياني، تتألف من المستوى 78.6% لتصحيح فيبوناتشي في إطار زمني أسبوعي والنطاق السفلي لمؤشر البولنجر باند، ويمكن أن يعمل كلا هذين المؤشرين الفنيين كدعم للسعر ويُحدِثان بعض التصحيح الطفيف في الاتجاه الصعودي على المدى القصير. إذا تحقق هذا السيناريو، فمن الممكن أن نرى بعض المقاومة حول منطقة ‎$180 التي تتألف من المقاومة النفسية للرقم التقريبي، والارتفاع السابق الذي سجله السهم أواخر أغسطس وتقع أيضًا فوق المستوى 61.8% لتصحيح فيبوناتشي في إطار زمني أسبوعي. 

شركة Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (الرمز: TSM)

تكبدت أسهم شركة تايوان لتصنيع أشباه الموصلات المحدودة (الرمز: "TSM") خسائر بلغت حوالي 17% خلال الربع المالي الأخير.  ومن المقرر أن تصدر الشركة تقرير الأرباح للربع المالي المنتهي في سبتمبر 2023، الخميس الموافق 12 أكتوبر. ويبلغ تقدير توافق الآراء لربحية السهم الواحد‏‏ $1.15 مقارنةً بـ ‎$1.79 في الربع نفسه من العام الماضي. 

"على الرغم من الانخفاض الأخير في سعر السهم، تتمتع الشركة بوضع مالي تُحسد عليه، حيث تتمتع بانخفاض بنسبة 15% على أساس سنوي في ديونها طويلة الأجل، وتجاوز إجمالي الأصول إجمالي الالتزامات بنسبة 1: 3 تقريبًا وتبلغ النسبة الحالية 242%. ويبلغ عائد توزيع الأرباح السنوية للعام السابق 13.43%، في حين أن نسبة توزيع الأرباح أعلى من 30% بقليل. وهذا يعني أن مستثمري المدى الطويل يحصلون على عائد جيد على ملكية أسهمهم، بينما تحتفظ الشركة بأغلبية إيرادها (70%) لاستثماره في التوسع والنمو"، حسبما قال Antreas Themistokleous، اختصاصي التداول لدى Exness.

من منظور التحليل الفني، تحرَّك السعر لأسفل تشكيل المثلث الأخير في أوائل سبتمبر ويجري تداوله حاليًّا أسفل جميع المؤشرات الفنية للمتوسطات المتحركة وخط الاتجاه الهبوطي. إن الجمع بين مؤشر ستوكاستيك الذي يشير إلى ذروة بيع بالإضافة إلى النطاق السفلي لمؤشر البولنجر باند، يمثِّل دعمًا للسعر قد يفسح المجال لبعض التصحيح في الاتجاه الصعودي على المدى القصير القريب. إذا تحقَّق هذا السيناريو، فمن المحتمل أن نرى نقطة المقاومة الأولى حول المنطقة السعرية ‎$88 وهي المقاومة الداخلية لرد فعل السعر في منتصف مايو، ونقطة المقاومة الثانية حول المنطقة السعرية ‎$92 وهي تتألف من المستوى 61.8% لتصحيح فيبوناتشي في إطار زمني أسبوعي والمتوسط المتحرِّك لـ 50 يومًا.